【监管层严查场外配资】监管层严查场外配资券商或暂停恒生配资接口

华尔街见闻从多个渠道独家获悉，已有券商于5月22日紧急下发内部通知，要求全面自查自纠参与场外配资的相关业务，其中包括接入恒生HOMS系统为场外配资提供服务。

　　该券商内部通知并要求从5月25日（即下周一）一律停止向场外配资提供数据端口服务。

　　业内人士认为，这意味着与该券商合作的恒生HOMS系统配资客户周一必须平仓，周二接口权限将被收回。上述券商的多位内部人士向华尔街见闻证实了“周一平仓、周二收回权限”的说法。

　　华尔街见闻获得的这份通知显示，2015年5月21日，中国证券业务协会组织了部分券商监管会议，证监会机构部和协会领导对券商参与场外配资业务提出了严格的自查、自纠要求，主要包括“与恒生电子(600570,股吧)签订协议利用HOMS系统为客户间配资提供服务或便利、利用第三方系统通过接口接入实现客户间配资、以及以其他方式为客户间配资提供服务或便利等违法、违规行为”。

　　上述券商随后于5月22日召开了专题会议，传达了监管要求并进行了自查、自纠工作部署。

　　官方的《证券时报》5月23日也报道称，证券公司联手信托公司，通过恒生HOMS系统为客户配资加杠杆的行为，正迎来有关方面的重拳治理。该报称，有关监管方面已开始严密排查恒生HOMS系统，要求券商汇总与信托的合作协议、合作规模等，并要求相关券商尽快制定、上报整改方案。

　　上述券商人士认为，目前券商的融资融券业务规模超2万亿，各种形式的场外配资规模可能有1-1.5万亿，“一旦大量配资资金撤离，情形可能会非常恐怖。”

　　亦有上述券商内部人士认为，如此严格的自纠要求可能是由于所在内部风控较严所致。尚不清楚是否有更多券商在内部下达类似强行平仓指令。

　　华尔街见闻独家获得的这份文件要求：

　　各分支机构应立即着手清理、规范数据端口服务行为。认真自查所提供的端口服务，主动联系客户进行确认，确保不存在违规场外配资行为，并由客户出具承诺函。对自查过程中发现、确认存在利用所提供的数据端口进行场外配资行为的，2015年5月25日（周一）起一律停止数据端口服务。

　　根据文件，提供的数据接口服务包括但不限于与恒生签订协议接入HOMS系统、为第三方软件（如铭创、金证）提供接口、以其他方式接入（如接入线路等）实现场外配资。

　　自查问题的范围方面，上述通知显示：

　　本次自查、自纠包括但不限于：以任何形式参与场外股票配资、伞形信托等活动；为场外股票配资、伞形信托提供数据端口、介绍客户、提供账户开立与交易通道等服务或便利等情况。

　　根据该通知，目前对场外配资的界定包括但不限于“客户与客户之间、客户与机构之间（信托公司、典当行、私募基金、基金公司与子公司、资产管理公司与子公司、投资公司、银行、证券公司自营等）、机构与机构之间的配资行为或产品”。

　　存在违规隐患的场外配资行为则包括但不限于"未通过证券监管部门备案的产品或服务、伞形信托、通过资产管理产品开展类伞形信托业务、利用资产管理系统对外开展服务、非法融资和配资、利用分级和分户操作进行配资等”，但不包括已备案的合规产品。

　　针对部分券商接到监管约谈以及整改HOMS情况的询问，恒生电子做出的回应如下：

　　1、首先介绍一下HOMS，它是基于目前绝大部分公募基金使用的恒生O32投资交易管理系统而来，是标准化的投资工具，工具本身是中性的，没有好的和坏的之分，这个和监管层人员的交流中也是得到认可的。

　　2、恒生目前已经取得私募外包服务资格（全国15家之一）。所以，我们的理解，已经备案的阳光私募，包括其他的合格投资人，只要投资行为是合规的，应该都是可以正常使用HOMS这个投资工具的。

　　3、恒生网络公司目前已经成立了合规部，制定了合规制度，为投资者的合规投资提供保障，也是拥抱监管的一个体现，包括投资者实名登记制度、配合市场禁入核查、合规报备等。

　　4、根据媒体报道，前期监管层主要讲了两点：第一，券商的融资融券资金不能参与场外配资。第二，券商不要给配资提供端口接入的便利。所以，我们的理解是，券商需要核实哪些账户和资金属于配资性质的，然后不给与端口连接的方便，所以需要对通过HOMS接入的账户与资金做一个核查，应该是早几个礼拜已经在陆陆续续落实这些措施了，周末的消息也只是其中一部分而已。

　　5、恒生的业务部门会加强和监管及券商的沟通，合规治理本身目的还是为了资本市场健康发展，投资还是需要工具的，恒生作为中国最大的金融IT产品供应商应该还是最受益的。